Functii financiare
Functii
financiare din domeniul bancar se folosesc pentru calcularea unor
valori ( rata lunara, dobanda, numarul de perioade etc.) pentru imprumuturi
si depuneri.
a1. Functii pentru anuitati:
- fv - Future Value- determina
valoarea viitoare a unei investitii bazate pe plati periodice egale la o rata
constanta a dobanzii.
- pv - Prezent Value- determina
valoarea actualizata a unei investitii bazata pe varsaminte viitoare egale. Valoarea actualizata este suma totala pe care
o reprezinta in prezent seria de plati viitoare.
- pmt- calculeaza suma ce trebuie
rambursata periodic dintr-un imprumut, cu o rata constanta a dobanzii.
- PPMT -
determina plata periodica a capitalului de baza pentru o investitie formata din
plati periodice constante, la o rata constanta a dobanzii.
- ipmt - determina o dobanda ce trebuie
achitata pentru o investitie formata din pleti periodice, constante si la o
rata constanta a dobanzii.
a2. Functii pentru obiective
financiare:
- rate - determina procentul de dobanda
pentru o anuitate.
- nper -
determina numarul de perioade necesare pentru obtinerea unei valori
viitoare sau a unei investitii bazate pe plati periodice egale, la o
rata constanta a dobanzii.
Aplicatia nr. 1: Cum se constituie un depozit bancar?
Se depune 132,15 lei lunar, cu o dobânda anuala de
10% timp de 10 ani, calculati folosind functii Excel valoarea depozitului final.
Functia utilizata este FV.
Indicatie:
- în final depozitul va fi de 27.070 lei
=FV(rate;nper;mpt) - forma
scurta.
|
|
|
|
Functia FV de calcul al depunerilor lunare
|
Atentie!
Valoarea depozitului se poate
calcula prin formule create de utilizator (calcul manual).
Este incomod pentru
ca trebuie sa folosim 120 de rânduri câte luni sunt în 10 ani..
Calculul manual al
acumularii depozitului bancar
Ideea este ca aplic procentul
dobânzii la ce exista depus si adaug noua rata.
399,76
= 265,40 x 0,10/12 + 265,40 + 132,15 sau dând factor comun avem:
399,76
= 265,40 x (1 + 0,0083333) + 132,15 adica 399,76 = 265,40 x 1,008333 +
132,15
Prin acest calcul
iterativ, am rezolvat problema fara a sti cum se calculeaza
dobânda compusa.
De remarcat urmatorul lucru:
·
Daca iau un împrumut de 10.000
lei pe 10 ani cu dobânda de 10% platesc lunar 132,15 lei si
în final 15.201 lei. Banca îmi adauga la împrumut 5.201 lei prin dobânzile pe care mi le
percepe.
· Daca depun lunar suma tot de
132.15 lei cu aceiasi dobânda pe timp de 10 ani, depozitul bancar va
fi 27.070,26 lei si de fapt am depus 132,15 lei/luna x 120
luni = 15.858 lei., iar banca îmi mai adauga din dobânzi înca 11,212
lei.
Datorita
acestui lucru bancile la împrumuturi cer o dobânda anuala mai
mare, decât se acorda la depozite.
Aplicatia nr. 2: Doresc un împrumut care este rata
lunara?
Banca aplica dobânda de 10% pe an si perioada pentru care îmi acorda împrumutul este de 10 ani.
Sunt 2 aspecte:
- stiu suma pe care o doresc
si vreau sa aflu rata lunara ce o voi plati.
- de la început stiu ca nu
pot plati o rata mai mare de "atât" si vreau sa
stiu ce împrumut îmi va acorda banca.
Functia utilizata estePMT
|
|
|
Rata apare cu semnul minus si în
rosu pentru ca pentru mine, debitor, este o plata.
Trebuia sa înmultesc cu minus 1 si aparea fara
semnul minus.
|
Cum apar parametri pe
ecran în timpul apelarii functiei PMT
Aplicatia nr. 3: Cum se pot sa aflu cât pot împrumuta?
Ma gasesc
în situatia cealalta când stiu ca nu pot plati mai
mult de 132,15 RON. Ce
suma îmi împrumuta banca?
Functia utilizata este PV
Dban = dobânda
bancii.
|
|
|
Intentionat am luat rata aceea care a
reiesit din exercitiul anterior (132,15 lei), pentru a vedea
corectitudinea. Suma posibila a fi luata ca împrumut este aceiasi
10.000 lei.
|
|
|
Aflarea sumei pe care o pot
împrumuta, folosesc functia PV.
|
|
|
|
|
Aplicatia nr. 4: Care va fi valoarea capitalizata?
O persoana fizica depune lunar la banca,
intr-un cont de depozit, suma de 20.000lei, timp de 10 luni.
Rata anuala a
dobanzii este de 6%.
Care va fi valoarea capitalizata dupa 10 luni, daca
depunerea se face la sfarsitul lunii?
Daca depunerea se face la inceputul
lunii?
Functia utilizata este FV
Aplicatia nr. 5: Care este valoare prezenta (actuala) a politei de asigurare?
Societatea de asigurari “SARA” ofera o polita
de asigurare care ii permite asiguratorului obtinerea unei sume de bani, in
conditiile precizate mai jos:
- suma
platita la sfarsitul fiecarei luni :300 euro
- perioada:
20 ani
- rata
anuala: 8%
Se cere sa se determine valoarea prezenta (actuala) a politei de asigurare.
Functia utilizata este PV
Aplicatia nr. 6: Care este rata de rambursat?
Se obtine un imprumut in valoare de
17.500lei, la o rata a dobanzii de 28%, pe o perioada de 10 luni. Care este
rata de rambursat?
Functia utilizata este PMT
Aplicatia 7: Care este rata de rambursat?
Sa se determine rata de rambursat din
capitalul de baza pentru un imprumut la care cunoastem:
- suma
imprumutata 20.000 lei
- rata
anuala a dobanzii: 18,5%
- durata:10
ani
Indicatie: se va folosi functia PPMT( ).
Aplicatia 8: Care este valoarea dobanzii?
S.C.Omega S.A a contractat un imprumut in
urmatoarele conditii:
- rata
anuala a dobanzii:10%
- numarul
de perioade:3 ani
- suma
imprumutata (pv): 80.000 lei
Sa se determine valoarea dobanzii datorate in prima luna de rambursare.
Daca rambursarea s-ar face anual, care ar fi valoarea dobanzii datorate pentru
ultimul an?
Indicatie: se va folosi functia IPMT( ).
Aplicatia 1: Sa se determine care este suma ce trebuie
platita in primele doua luni pentru un imprumut de 20.000 lei, contractat pe o
perioada de 2 ani, la o rata anuala a dobanzii de 24,5%.
Comparatia dintre
functiile PMT si FV arata ca se obtin
aceleasi rezultate.
